дипломная работа

1.2.2. Применение матричных балансов для оценки финансового состояния

В статье КЭН М.И. Литвина, рассматриваются некоторые возможности применения матричных методов оценки и анализа финансовых показателей, увязанных с действующей формой бухгалтерского баланса.

Рассмотрим применение матричных методов, в частности, технологию матричного метода.

Как известно, матричная модель представляет собой прямоугольную таблицу, элементы которой отражают взаимосвязь объектов. Она очень удобна для финансового анализа, поскольку является простой и наглядной формой совмещения разнородных, но взаимосвязанных экономических явлений. Таким образом, применение ее для анализа финансовой устойчивости, тоже вполне оправдано.

Бухгалтерский баланс предприятия можно представить как матрицу, где по горизонтали расположены статьи актива (имущество), а по вертикали - статьи пассива (источники средств). Размерность матрицы бухгалтерского баланса может соответствовать количеству статей по активу и пассиву баланса 42х35, но для практических целей вполне достаточно размерности 10х10 по сокращенной форме баланса

В матрице баланса необходимо выделить четыре квадранта по следующей схеме:

"right">Схема 1

Матрица для анализа финансовой устойчивости предприятия по методу КЭН М.И. Литвина

При составлении сокращенной формы баланса следует не только сгруппировать его статьи, но и исключить из сумм уставного и добавочного капитала статьи актива баланса "Расчеты с учредителями" и "Убытки прошлых лет и отчетного года". Понадобятся также данные из отчета о финансовых результатах и их использовании.

На основе выше перечисленных отчетных данных, надо составить четыре аналитические таблицы:

Матричный баланс на начало года.

Матричный баланс на конец года.

Разностный (динамический) матричный баланс за год.

Баланс денежных поступлений и расходов предприятия.

Матричный балансы предприятия составляются по единой методике. Первые два баланса носят статический характер и показывают состояние средств предприятия на начало и конец года. Третий баланс отражает динамику - изменение средств предприятия за год (наиболее пригоден для аналитических и прогнозных расчетов).

Правила составления матричной модели для первых трех балансов:

Выбирается размер матрицы, статьи актива отражаются по горизонтали матрицы, статьи пассива - по вертикали.

Заполняется балансовая строка и графа матрицы в точном соответствии с данными бухгалтерского баланса.

Последовательно, начиная с первой строки актива баланса, подбираются источники средств, находящиеся в распоряжении предприятия.

Проверяются все балансовые итоги по горизонтали и вертикали матрицы.

Наиболее ответственным является третий этап составления матрицы - подбор источников средств, находящихся в распоряжении предприятия. Здесь следует исходить из круга финансовых прав и полномочий предоставленных предприятию, экономической природы внеоборотных и оборотных, собственных и заемных средств, хозяйственной целесообразности.

Можно предложить следующий вариант подбора средств (таблица 5).

Подбор источников средств проводится в названной последовательности и в пределах остатка средств .

"right">Таблица 4

Подбор источников средств, находящихся в распоряжении предприятия

Статьи актива баланса	Источники средств (статьи пассива)
Внеоборотные средства.
1. Основные средства и нематериальные активы.	Уставный и добавочный капитал. Долгосрочные кредиты и займы
2. Капитальные вложения.	Долгосрочные кредиты и займы Уставный и добавочный капитал Фонды накопления и нераспределенная прибыль
3. Долгосрочные финансовые вложения.	1 .Уставный и добавочный капитал 2. Фонды накопления и нераспределенная прибыль
Оборотные средства.
1. Запасы и затраты.	Уставный и добавочный капитал (остаток) Резервный капитал Фонды накопления и нераспределенная прибыль (остаток) Кредиторы Фонды потребления и резервы
2. Дебиторы.	Кредиторы Краткосрочные кредиты и займы.
3. Краткосрочные финансовые вложения.	Резервный капитал Кредиторы Фонды потребления и резервы
4. Денежные средства.	1.Резервный капитал 2.Фонды накопления и нераспределенная прибыль Кредиты и займы 4. Фонды потребления и резервы

"right">Таблица 5

Матричный баланс предприятия.

	УК и добавочный капитал	Резервный капитал	Фонды накопления и прибыли	Итого собственный капитал	Долгосрочные кредиты	Кредиторы	Фонды потребления и резервы	Итого обязательств
Кап. вложения
Долгосрочные фин. вложения.
Итого внеоборотные активы
Запасы и затраты
Дебиторы
Краткосрочные фен. вложения
Денежные средства
Итого оборотные активы

Матричные балансы существенно расширяют информационную базу для финансового анализа, следовательно и для анализа финансовой устойчивости предприятия. С их помощью можно:

Определить увязку статей актива (имущества предприятия) и статей пассива баланса (источники средств);

Объективно оценить финансовое состояние предприятия, выяснить причины его изменения за отчетный период; установить параметры, характеризующие приближение предприятия к порогу неплатежеспособности (банкротству).

Баланс денежных поступлений и расходов предприятия увязывает бухгалтерский баланс с финансовыми результатами работы, наличием денежных средств на счетах, текущим оборотам денежных средств. Он позволяет реально оценить, сколько денежных средств и на каком этапе требуется предприятию, а также дает наглядное представление о составе и структуре денежных доходов и расходов, факторах, повлиявших на изменение денежных остатков на счетах.

При необходимости информация о доходах и расходах может быть расширена и детализирована по каждой статье.

Анализ и оценка финансового состояния ООО "ТНК-Строй"

Предприятия в процессе своей деятельности могут преследовать самые разные цели. Это может быть, и максимизация прибыли, и приумножение имущества компании, и рост курсовой стоимости акций, и расширение рынков сбыта продукции, и многие...

Анализ финансово-хозяйственной деятельности ООО "Элегия"

Показатели, характеризующие финансовое состояние можно условно разделить на группы, отражающие различные стороны финансового состояния предприятия...

Анализ финансового состояния предприятия

Анализ финансового состояния предприятия на примере ОАО "Селекта"

Одним из важнейших условий успешного управления финансами предприятия является анализ его финансового состояния. Под финансовым состоянием предприятия понимается совокупность индикаторов и финансовой отчетности...

Анализ финансовой деятельности ООО "Грот"

Результативность финансового анализа во многом зависит от организации и совершенства его информационной базы...

Анализ хозяйственной деятельности Солигорского районного потребительского общества

В соответствии с Инструкцией оценки финансового состояния организации начинается с оценки структуры бухгалтерского баланса...

Оценка деятельности предприятия в строительной сфере на примере ООО "Кусторикс"

Как правило, основной информационной базой для финансового анализа являются формы годовой и квартальной бухгалтерской отчётности, аналитические отчёты, данные, полученные независимой экспертизой...

Оценка финансового состояния ООО "Строительные технологии" и пути его улучшения

Финансовый анализ как часть экономического анализа, представляет собой систему определенных знаний, связанную с исследованием финансового положения организации, ее финансовых результатов...

Оценка финансового состояния предприятия и механизм его оздоровления

2. Показать оценку финансовой устойчивости и платежеспособности. 3. Показать оценку вероятности банкротства. 4. Дать краткую технико-экономическую характеристику деятельности ООО «СК Форма». 5...

Оценка финансового состояния предприятия ООО СК "Форма"

Под финансовым состоянием понимается способность предприятия финансировать свою деятельность. Финансовое состояние предприятия - это экономическая категория, отражающая способность предприятия финансировать свою деятельность...

Пути улучшения финансового состояния ЗАО "Параллель 2000"

Управление финансовым состоянием предприятия (на примере ОАО "Свердловэнергоремонт")

Разные авторы предлагают разные методики, отражающие финансовое состояние. В данное время всю литературу можно разделить на две группы: это книги зарубежных авторов и книги, написанные на основе российского опыта...

Управление финансовым состоянием предприятия ОАО "Воронежская энергосбытовая компания"

В системе управления коммерческой организацией оценка финансового состояния предназначена для обоснования управленческих решений в области финансового менеджмента...

Подбор источников средств, находящихся в распоряжении предприятия

Статьи актива баланса	Источники средств (статьи пассива)
Внеоборотные средства.
1. Основные средства и нематериальные активы.	1. Уставный и добавочный капитал. 2. Долгосрочные кредиты и займы 3. Фонды накопления и нераспределенная прибыль
2. Капитальные вложения.	1. Долгосрочные кредиты и займы 2. Уставный и добавочный капитал 3. Фонды накопления и нераспределенная прибыль
3. Долгосрочные финансовые вложения.	1 .Уставный и добавочный капитал 2. Фонды накопления и нераспределенная прибыль
Оборотные средства.
1. Запасы и затраты.	1. Уставный и добавочный капитал (остаток) 2. Резервный капитал 3. Фонды накопления и нераспределенная прибыль (остаток) 4. Краткосрочные кредиты и займы. 5. Кредиторы 6. Фонды потребления и резервы
2. Дебиторы.	1. Кредиторы 2. Краткосрочные кредиты и займы.
3. Краткосрочные финансовые вложения.	1. Резервный капитал 2. Кредиторы 3. Фонды потребления и резервы
4. Денежные средства.	1.Резервный капитал 2.Фонды накопления и нераспределенная прибыль 3. Кредиты и займы 4. Фонды потребления и резервы

Таблица 5

Актив Пассив	УК и добавочный капитал	Резервный капитал	Фонды накопления и прибыли	Итого собственный капитал	Долгосрочные кредиты	Кредиторы	Фонды потребления и резервы	Итого обязательств	БАЛАНС
ОС и НМА	х			Х					х
Кап. вложения	х		х	Х	х			х	х
Долгосрочные фин. вложения.	х			Х					х
Итого внеоборотные активы	х		х	Х	х			х	х
Запасы и затраты	х	х	х	Х		х		х	х
Дебиторы						х		х	х
Краткосрочные фен. вложения						х		х	х
Денежные средства						х	х	х	х
Итого оборотные активы	х	х	х	х		х	х	х	х
БАЛАНС	х	х	х	Х	х	х	х	х	х

Матричные балансы существенно расширяют информационную базу для финансового анализа, следовательно и для анализа финансовой устойчивости предприятия. С их помощью можно:

Определить увязку статей актива (имущества предприятия) и статей пассива баланса (источники средств);

Объективно оценить финансовое состояние предприятия, выяснить причины его изменения за отчетный период; установить параметры, характеризующие приближение предприятия к порогу неплатежеспособности (банкротству).

Баланс денежных поступлений и расходов предприятия увязывает бухгалтерский баланс с финансовыми результатами работы, наличием денежных средств на счетах, текущим оборотам денежных средств. Он позволяет реально оценить, сколько денежных средств и на каком этапе требуется предприятию, а также дает наглядное представление о составе и структуре денежных доходов и расходов, факторах, повлиявших на изменение денежных остатков на счетах.

При необходимости информация о доходах и расходах может быть расширена и детализирована по каждой статье.



Матричный баланс – форма представления бухгалтерского баланса в виде таблицы, сопоставляющей активы предприятия с источниками их формирования.

Составление матричного баланса трудно отнести к часто используемым инструментам.

Возможно, это связано с определенной сложностью восприятия для неподготовленного пользователя отчетности, возможно, с его отсутствием в программах и шаблонах финансового анализа, как правило, перегруженных коэффициентным расчетом.

Однако такая непопулярность незаслуженна, поскольку данный инструмент позволяет буквально в один прием наглядно представить структуру баланса предприятия и проанализировать ее изменение. К тому же автоматизация этой формы представления баланса не представляет особых трудностей.

Матричная форма представления баланса позволяет в наиболее наглядной форме сопоставить статьи пассива и актива баланса и определить источники формирования для каждой статьи активов. Это позволяет быстро сделать выводы о достаточности собственных источников финансирования, о наличии собственных оборотных средств, ликвидности баланса и, главное, об изменении ситуации за отчетный период.

В основе матричного баланса лежит основной принцип сопоставления активов и пассивов баланса по степени ликвидности и срочности привлечения.

Предполагается, что долгосрочные источники финансирования (собственный капитал) обеспечивают наличие внеоборотных активов (основных средств, нематериальных активов, долгосрочных финансовых вложений) и части оборотных активов. Краткосрочные источники финансирования (займы и кредиты, кредиторская задолженность) обеспечивают наличие наиболее ликвидных оборотных средств.

При составлении матричного баланса подготавливается таблица, в столбцах которой укрупненно перечисляются статьи пассива баланса в порядке уменьшения срочности привлечения, в строках – статьи актива баланса в порядке уменьшения степени ликвидности (см. табл. 6.1 ниже).

Таблица 6.1.

Форма таблицы для матричного баланса

Актив	Пассив
	Код строки баланса	Уставный и добавочный капитал	Резервный капитал	Нераспределенная прибыль	Долгосрочные кредиты и займы	Кредиторская задолженность и прочие краткосрочные пассивы	Краткосрочные кредиты и займы	Доходы будущих периодов и резервы предстоящих расходов и платежей	Баланс
Код строки баланса		410 – 411 + 420	430	470	590	620 + 630 + 660	610	640 + 650	700
Основные средства и нематериальные активы	110 + 120
Незавершенное строительство	130
Долгосрочные финансовые вложения и прочие внеоборотные активы	140 + 150 + 135+145
Запасы и затраты	210 + 220
Дебиторская задолженность и прочие оборотные активы	230 + 240 + 270
Краткосрочные финансовые вложения	250
Денежные средства	260
Баланс	300

Матричные модели широко применяются в области прогнозирования и планирования. Матричная модель это таблица, элементы которой отражают взаимосвязь объектов. Она удобна для финансового анализа , так как является простой и наглядной формой совмещения разнородных, но взаимоувязанных экономических явлений.

Важной проблемой в сегодняшних экономических условиях является организация грамотного финансирования активов. В содержании каждой группы активов фирмы отражены определенные закономерности их финансирования. Эти закономерности нашли выражение в общепринятых правилах «золотого финансирования »:

1. необходимые для инвестиций финансовые ресурсы должны находиться в распоряжении фирмы до тех пор, пока они остаются связанными в результате осуществления этих инвестиций. Под связанными ресурсами фирмы принято понимать объем финансовых ресурсов, которыми постоянно должна располагать компания для обеспечения бесперебойного функционирования своей основной деятельности;
2. «золотое правило» управления кредиторской задолженностью фирмы состоит в максимально возможном увеличении срока погашения без ущерба нарушения сложившихся деловых отношений.

Практическая реализация этого правила привела к возникновению жестких требований по обеспечению ряда финансовых пропорций в балансе предприятия, строгой корреспонденции определенных элементов активов и пассивов компании.

Таблица 1. Корреспонденция элементов активов и пассивов

АКТИВЫ	ПАССИВЫ
1. НЕ МОБИЛЬНЫЕ (внеоборотные активы) СРЕДСТВА
1.1. Основные средства и нематериальные активы	2. Нераспределенная прибыль, фонд накопления 3. Долгосрочные кредиты и займы (как исключение)
1.2. Незавершенное строительство	1. Уставный и добавочный капитал 2. Долгосрочные кредиты и займы 3. Фонды накопления и нераспределенная прибыль
1.3. Долгосрочные финансовые вложения	1. Уставный и добавочный капитал 2. Фонд накопления и нераспределенная прибыль 3. Долгосрочные кредиты и займы
2. МОБИЛЬНЫЕ (оборотные активы) СРЕДСТВА
2.1. Запасы и затраты, расходы будущих периодов	1. Уставный и добавочный капитал (остаток) 2. Резервный капитал 3. Фонд накопления и нераспределенная прибыль (остаток) 4. Краткосрочные кредиты и займы 5. Кредиторы 6. Фонд потребления и резервы предстоящих расходов и платежей
2.2. Дебиторы, готовая продукция и товары	1. Кредиторы 2. Краткосрочные кредиты и займы
2.3. Краткосрочные финансовые вложения	1. Резервный капитал 2. Кредиторы 3. Фонд потребления и резервы предстоящих расходов и платежей
2.4. Денежные средства	1. Резервный капитал 2. Фонд накопления и нераспределенная прибыль 3. Краткосрочные кредиты и займы 4. Кредиторы 5. Фонды потребления и резервы

Правила финансирования предполагают подбор финансовых источников в вышеуказанной последовательности в пределах остатка средств после обеспечения за счет данного источника предыдущей статьи актива. Использование последующего источника свидетельствует об определенном снижении качества финансового обеспечения. В действительности же финансирование связано с необходимостью в заимствовании других источников, что свидетельствует о нерациональном использовании капитала предприятия, иммобилизации ресурсов в сверхнормативные запасы.

Матричный баланс - это производный формат от формы бухгалтерского баланса. Алгоритм построения матричного баланса сводится к следующим шагам:

1. Выбирается размер матрицы баланса. Диапазон выбора определяется целями использования матричного баланса. Предельный размер матрицы ограничен количеством статей актива и пассива бухбаланса. Для целей анализа обычно используется сокращенный формат 10*10.

2. По выбранному размеру матрицы производится преобразование стандартного баланса в агрегированный (промежуточный ) баланс , на основе данных которого строится матричный баланс.

3. В координатах активов и пассивов строится матрица размером 10*10, в которую переносятся данные из агрегированного баланса.

4. Под каждую статью актива подбирается источник финансирования. Подбор осуществляется по «золотому правилу», изложенному выше (таблица 1).

5. Выверяются балансовые итоги по горизонтали и вертикали матрицы.

6. Далее строят «Разностный (динамический) матричный баланс» (таблица 2). Он отражает изменение за период (). Данный баланс наиболее пригоден для прогнозных и аналитических расчетов за определенный период (год, квартал). Разностный (динамический) баланс позволяет выявить положительные и отрицательные факторы, которые приведены ниже.

Таблица 2. Матричный баланс активов и пассивов предприятия

Пассив Актив	Уставный и добавочный капитал	Резервный капитал	Фонды накопления и перераспределения прибыли	Долгосрочные кредиты и займы	Краткосрочное кредиты и займы	Кредиторы	Фонды потребления	Итого обязательств	Баланс
1. Основные средства и нематериальные активы
2. Незавершенное строительство
3. Долгосрочные финансовые вложения и прочие внеоборотные активы
Итого немобильные активы
4. Запасы и затраты, расходы будущих периодов
5. Дебиторская задолженность, готовая продукция и товары
6. Краткосрочные финансовые вложения
Итого мобильных активов
Баланс

По строке проставляются данные по балансу дробно: числитель - начало периода; знаменатель - конец периода.

7. Строится «Баланс денежных поступлений и расходов предприятия». Он увязывает бухгалтерский баланс с финансовыми результатами работы компании, денежных средств на счетах, текущим оборотом денежных средств.

Факторы
Положительные	Отрицательные
1. Перемещение средств в пользу мобильных (оборотных) активов 2. Увеличение объема уставного и добавочного капитала, направленного на формирование немобильных активов	1. Снижение надежности источников формирования запасов и затрат 2. Использование кредиторской задолженности для краткосрочных финансовых вложений 3. Рост остатка денежных средств за счет невыплат персоналу из фондов потребления

Аналитическая ценность матричного баланса состоит в том, что:

• она несравненно выше по сравнению со стандартным балансом, т.к. в последнем, отсутствует привязка источников финансирования к конкретным статьям актива, матричный баланс и демонстрирует эту привязку;
• позволяет широко использовать информационную базу для финансового анализа, управления денежными потоками предприятий;
• характеризует финансовую деятельность, платежеспособность и кредитоспособность предприятия.

Эффективность использования имущества предприятия характеризуется долей интенсивных (ресурсовиддача) и экстенсивных (увеличением размера имущества) факторов в увеличении выручки от реализации продукции (табл. 8.3).

Таблица 8.3

Входные данные для определения доли интенсивных и экстенсивных факторов в увеличении выручки от реализации продукции

Алгоритм расчета взносов факторов (способ абсолютных разниц):

экстенсивного - (в 2 - В и) х ро ь (8.9)

интенсивного - (ро 2 - рвь) мин 2. (8.10)

Рассчитывают результат изменения выручки от реализации, вклад экстенсивного фактора и вклад интенсивного, определяя, насколько предприятие увеличивало объемы реализации преимущественно благодаря увеличению активов (имущества).

По фактическим данным предприятия: влияние экстенсивного фактора составил:

(16771,0 - 18538,0) х0,463 = -818,12 (тыс. Грн.); влияние интенсивного:

(0,36 - 0,463) х16771,0 = -1722,88 (тыс. Игры.). Проверка:

818,12 - 1722,88 = -2541,0 (тыс. Игры.). 6091,0 - 8542,0 = -2541,0 (тыс. Игры.). То есть расчеты верны.

В данном случае наблюдается отрицательный влияние как экстенсивных так и интенсивных факторов на изменение выручки от реализации. Этот факт может быть объяснен снижением стоимости имущества предприятия и его ресурсовиддачи.

В современный период перспективным направлением при анализе эффективности финансирования и использования имущества предприятия является применение матричного баланса.

Матричная модель - это прямоугольная таблица, элементы (ячейки) которой отражают взаимосвязь объектов. Баланс предприятия представляется как матрица, строки которой - статьи актива (имущество), графы - статьи пассива (источники средств). Размерность матрицы может полностью соответствовать количеству статей актива и пассива баланса, но достаточно ограничиться количеством статей агрегированного баланса как 10/10. Существенным является разделение баланса на четыре квадрата (табл. 8.4).

Таблица 8.4

Квадраты матричного баланса

Можно составлять матричные балансы: на начало и конец периода; на конец периода; разностный матричный баланс; баланс движения денежных средств. Первые два балансы статические и отражают изменения в структуре имущества и средств предприятия. Для первых трех балансов матричная модель состоит в четыре этапа:

1. Измерение размера матрицы;

2. Заполнение итоговых строк и граф в соответствии с балансом, то есть заполнения "периметра" матрицы;

3. Последовательный, начиная с первой строки актива баланса, источников средств;

4. Проверка всех балансовых итогов по вертикали и горизонтали матрицы.

Особым является третий этап составления матрицы. Здесь следует учесть совокупность финансовых прав и полномочий предприятия, экономическую природу оборотных и внеоборотных активов, собственных и заемных средств. Вариант выбора средств относительно перечня статей агрегированного баланса приведены в табл. 8.5.

Таблица 8.5

Сравнение статей актива и пассива баланса

Источники выбирают в последовательности, приведенной в табл. 8.5 в пределах остатка средств. Использование следующего источника свидетельствует об определенном снижении качества обеспечения средствами. Если возникает необходимость привлекать другие источники (не вошедшие в приведенный перечень), это свидетельствует о неэффективном использовании (иммобилизации) средств.

Пример составления матричного баланса в соответствии с изложенными условий по данным Приложении Б приведен в табл. 8.6. В этой форме представлены показатели баланса на начало и конец года (соответственно "числитель" и "знаменатель" клетки матрицы), а также разностный матричный баланс (нижний правый угол ячейки матрицы).

Проанализировав матричный баланс, можно обнаружить как положительное, так и отрицательное в имущественном состоянии предприятия. Положительное:

Внеоборотные активы на начало года были сформированы за собственные средства и увеличились за отчетный период за счет того же источника с дефицитом в 195 тыс. Грн.;

Оборотные средства предприятия увеличились за счет долгосрочных обязательств (равные собственным средствам предприятия);

Существенно увеличился вес долгосрочных обязательств в формировании запасов предприятия;

Значительно снизилась дебиторская задолженность предприятия;

Все это свидетельствует о повышении уровня платежеспособности потребителей продукции предприятия. Наряду с этим наблюдается снижение кредиторской задолженности предприятия, что является положительным моментом в его финансовой деятельности.

Отрицательное:

За отчетный период наблюдается убыточная работа предприятия. Как и в прошлом периоде убытки были покрыты за счет собственного капитала предприятия.

К основным направлениям анализа эффективности финансирования и использования имущества предприятия относятся:

1. Анализ эффективности использования основных средств предприятия.

Таблица 8.6

Матричный баланс предприятия

Активы, тыс. Грн.	Пассивы, тыс. Грн.							Баланс, тыс. Грн.
	Уставный капитал	Прибыль	Собственный капитал	Долгосрочные обязательства	Кредиторская задолженность	Другие текущие обязательства	Заемный капитал
Внеоборотные	5608/5413 (-195)		5608/5413 (-195)					5608/5413 (-195)
				5634/7825 (+2191)	2714/201 (-2513)	977/2156 (+1179)	9325/10182 (+857)	9325/10182 (+857)
Дебиторская задолженность						3317/891 (-2426)	3317/891 (-2426)	3317/891 (-2426)
Денежные средства и их эквиваленты
Прочие оборотные активы
Оборотные активы вместе				5634/7825 (+2191)	2714/201 (-2513)	4581/3332 (-1249)	12929/11358 (-1571)	12929/11358 (-1571)
	5608/5413 (-195)		5608/5413 (-195)	5634/7825 (+2191)	2714/201 (-2513)	4581/3332 (-1249)	12929/11358 (-1571)	18538/16771 (-1767)

Эффективность использования основных средств характеризуют показатели: фондоотдачи, фондоемкости, фондовооруженность и фондорентабельность. В процессе анализа изучают их динамику, проводят факторный анализ влияния основных факторов на их величину.

В табл. 8.7 приведен алгоритм расчета основных показателей эффективности использования основных средств.

Таблица 8.7

Алгоритм расчета показателей эффективности использования основных средств

Фондорентабельнисть (Фр) - коэффициент, показывающий долю прибыли, полученной предприятием на один рубль вложенных основных средств.

Фондовооруженность (Фос) - это дополнительный коэффициент, показывающий среднегодовую стоимость основных средств, приходящихся на 1 работающего человека. Рост этого показателя свидетельствует о положительной динамике технической оснащенности производства, но следует иметь в виду, что превышение темпов фондовооруженности над темпами роста производительности труда является негативным явлением, а идеальным считается вариант более быстрого роста производительности труда, потому что это свидетельствует о повышении эффективности основной деятельности.

Обобщающим показателем эффективности использования основных средств является фондоотдача (Фе). Этот коэффициент показывает, какая сумма выполненного объема работ приходится на 1 руб. стоимости основных производственных средств.

Показатель, обратный фондоотдачи, - фондоемкость (Фм). Фондоотдача представляет собой один из основных факторов, определяющих объем продукции предприятия, поэтому необходимо детально проанализировать, какие факторы, в свою очередь, влияют на нее. их много, как зависимых, так и не зависящим от предприятия. Однако резервы ее роста - лучшее использование техники на каждом предприятии и рабочем месте. Интенсивный путь ведения операционной деятельности предполагает систематический рост фондоотдачи за счет роста производительности машин, механизмов и оборудования, сокращения их простоев, оптимальной загрузки техники, технического совершенствования основных средств. Для их выявления важно выбрать основные направления анализа фондоотдачи, вытекающие из различия в подходах к моделированию этого показателя.

2. Анализ эффективности использования материальных ресурсов.

Для анализа эффективности использования материалов, аналитиком используются такие обобщающие показатели, как матер-ловиддача и обратный ему показатель - материалоемкость.

Материалоотдача (Мф) - отношение объема выпущенной продукции к общей сумме материальных затрат:

. , _ Объем выпущенной продукции В

Мф - - = -: --- т-РРГ. (8.11)

Общая сумма материальных затрат МВ

Материалоемкость (МЕ) - отношение общей суммы материальных затрат к объему выпущенной продукции:

^ Является = Общая сумма материальных затрат = МВ (в Объем выпущенной продукции В ""

В зависимости от потребностей анализа указаны показатели (формулы 8.11 и 8.12) можно рассчитать как в целом по продукции, так и по отдельным изделиям. В процессе анализа исследуется их динамика, проводится сравнительный анализ показателей предприятия с показателями предприятий - конкурентов. С целью принятия управленческих решений по материальных ресурсов отрабатываются меры для более эффективного их использования и экономии. В процессе анализа могут использоваться и другие показатели: уровень отходов и брака продукции, коэффициент полезного использования сырья, нормы расхода материалов, топлива, энергии на отдельные изделия.